Son índice, indexados a la equidad y anualidades indexadas fijos-todos iguales?

anualidades de índice se crearon en 1996, cuando los inversores estaban cambiando su atención de las inversiones de renta fija como anualidades fijas a las inversiones basadas en acciones, incluyendo los fondos mutuos y las anualidades variables. (La recuperación de la Bolsa más grande en la historia del universo estaba en marcha para entonces.)

Para capitalizar el entusiasmo por las acciones, algunas compañías de seguros comenzaron la comercialización de un nuevo tipo de anualidad fija, llamada rentas indexadas a acciones, o EIA. Al igual que otras anualidades fijas, la EIA ofreció protección contra la pérdida de su inversión inicial, un pago a sus beneficiarios si murió, la capacidad de diferir los impuestos sobre los intereses devengados, y la opción de convertir su dinero a los ingresos de jubilación.

Pero se añadieron un par de nuevos giros. Si los precios de las acciones subieron durante un período de tiempo específico, los propietarios de EIA recibieron una tasa de interés basada en el aumento de las existencias. Si las acciones cayeron, los propietarios de EIA obtuvo una tasa de interés mínima. EIA fueron vendidos como la inversión perfecta para cualquier persona que quería que el beneficio de las ganancias del mercado de valores sin el riesgo de invertir en el mercado de valores.

Video: Depreciación "Método Lineal"

Las ventas de las EIA languidecieron durante la década de 1990. Entre 2001 y 2003, muchos inversores evitan bonos porque pagaron demasiado poco interés. (Las bajas tasas eran grandes para los compradores de la hipoteca, pero no para los inversores!)

Al mismo tiempo, los inversores estaban todavía en estado de shock por la caída de la bolsa de 2000, y evitaron las acciones. Las aseguradoras promovidos EIA como la solución perfecta: una inversión que creció cuando el mercado de valores subió, pero se mantuvo igual (más o menos) si el mercado de valores cayó al suelo. Las ventas de las EIA saltaron de $ 5.5 mil millones en 2000 a $ 25 mil millones en 2006.

Video: Week 5

Desde 2006, las EIA han sido objeto de varios cambios, incluyendo un cambio de nombre. Las aseguradoras comenzaron a llamar a estos productos FIA (fijo-anualidades indexadas) En lugar de EIA, a fin de evitar sugerencias (y evitar cualquier acusación) que los propietarios de los contratos de EIA fueron invirtiendo su dinero en acciones (también conocido como acciones). Muchos profesionales de la inversión simplemente les llaman “anualidades de índice.”