El capital de riesgo: limitaciones clave en el proceso de selección
La industria de capital de riesgo se mueve mucho dinero. El tamaño medio de un fondo de capital de riesgo es de alrededor de 150 millones de $. Si cree que la recaudación de dinero para su empresa es difícil, lo difícil imaginar la recaudación de $ 150 millones de dólares con la menor idea de negocio en absoluto sería! El tamaño promedio de una inversión de capital riesgo en una empresa es de alrededor de $ 8 millones, pero algunas inversiones son mucho más pequeños, y algunos son mucho más grandes. En general, alrededor de $ 20 mil millones se invirtieron por VC cada año.
Comprender el papel del capitalista de riesgo
Usted puede sentir que es su trabajo como CEO de entender su empresa, la industria y los negocios como la palma de su mano. Eso es cierto, pero cuando se está criando capital a través de VC, que se espera para comprender el mundo VC, también. Si va a hacer negocios con un VC, entonces usted necesita saber cómo las inversiones de capital de riesgo de trabajo para que pueda ser un socio igualitario en la relación.
VC están atados a sus acuerdos de asociación limitados, y tienen ciertos parámetros de inversión que deben cumplir. Una de las limitaciones principales tiene que ver con qué tipo de empresa, el fondo puede invertir en. Otra es la duración del periodo de inversión es.
Ir a un partido de la industria
VCs obtienen cientos de aplicaciones o plataformas de paso que se les envían cada año. Cualquier empresa que no se ajusta a los tipos de empresas definidas en los contratos entre el VC y sus socios limitados va bien en la basura.
Video: ¿Qué es un Perfil de Riesgo?
La razón es que los VC no están legalmente autorizados para financiar empresas en una industria diferente a la especificada en el contrato de sociedad limitada. Si lo hace, se rompe el contrato que el VC tiene con sus socios limitados. En pocas palabras: Algunos VC no pueden invertir en su empresa, incluso si quisieran.
A modo de ejemplo, una empresa que fabrica equipos para microcervecerías una vez le preguntó a Pedro por un consejo: Parece que esta empresa había sido rechazada por un VC conocido para invertir en empresas de software. El fundador de la empresa se le preguntó si debería ponerse en contacto con esa VC nuevo, ahora que la economía estaba mejorando.
La respuesta de Pedro? ¡No! VC que no puede invertir en cervecería equipo- debido a su acuerdo con sus socios limitados, que sólo fue capaz de invertir en compañías de software.
Limitar la cantidad de tiempo que el dinero puede permanecer invertido
Un VC está limitado en la cantidad de tiempo que su dinero puede permanecer invertido en su empresa. Ella firmó un acuerdo con sus socios limitados que el fondo liquidar en menos de diez años. Ella es la banca en el hecho de que su empresa puede crecer rápidamente y obtener adquirida (o hacerlo público) antes de que ella tiene que devolver el dinero a sus socios limitados.